Alors que XRP continue d’attirer l’attention de sa communauté et du marché des cryptomonnaies en général, certains experts expriment des préoccupations concernant l’authenticité de son action des prix. Ces figures avancent qu’une part importante des mouvements de prix de XRP pourrait ne pas être due aux investisseurs humains, mais aux bots de trading. Le problème du trading automatisé, en particulier la domination des bots dans l’espace des cryptomonnaies, est devenu un sujet d’examen de plus en plus approfondi.

Les bots exécutent 75 % des échanges de cryptomonnaies

« All Things XRP », un commentateur largement suivi au sein de la communauté XRP, a souligné que les bots automatisés sont responsables de l’exécution de jusqu’à 75 % de toutes les transactions de cryptomonnaies. Sur certaines bourses moins connues, ce chiffre peut atteindre jusqu’à 95 %. Cette révélation a poussé de nombreux traders à remettre en question la fiabilité des modèles graphiques et des mouvements de prix, sur lesquels ils se basent généralement pour prendre des décisions de trading. Avec un pourcentage aussi élevé de transactions exécutées par des bots, la question se pose de savoir si les fluctuations des prix résultent de véritables forces du marché ou si elles sont le fruit d’une activité algorithmique.

XRP : un terrain de jeu privilégié pour les bots

Selon l’analyste, XRP est une cible attrayante pour le trading automatisé en raison de sa liquidité profonde et de sa volatilité persistante. Ces caractéristiques font de l’actif un candidat idéal pour une variété de stratégies de trading automatisées, telles que l’arbitrage, le scalping, le spoofing, et même le wash trading. Les bots, conçus pour tirer parti des petites différences de prix ou des inefficacités du marché, peuvent manipuler les mouvements de prix à court terme sans aucune véritable pression d’achat et de vente de la part des investisseurs humains. L’analyste soutient que les traders de détail pourraient se retrouver pris dans un jeu de plus en plus dominé par des algorithmes plutôt que par une véritable demande du marché.

La présence des bots sur le marché peut donner l’impression que le prix de XRP est soit artificiellement haussier, soit baissier, même lorsqu’il n’y a aucun changement réel dans le sentiment des investisseurs. Cette situation soulève des préoccupations concernant l’intégrité du marché et si l’action des prix observée par les traders est un véritable reflet des fondamentaux sous-jacents de XRP. Au fur et à mesure que le débat progresse, il devient évident que les bots ne se contentent pas de participer au marché – ils le dominent.

Manipulation du marché et absence de régulation

Le post fait référence à « Operation Token Mirrors », une opération de 2024 qui a révélé comment les bots étaient utilisés pour gonfler artificiellement les volumes sur la plateforme NexFundAI, entraînant des pertes massives pour les investisseurs sans méfiance. L’opération a démontré comment les bots peuvent manipuler le marché, donnant l’apparence que des actifs comme XRP se trouvent dans une phase haussière ou baissière sans aucune activité d’achat ou de vente réelle pour justifier ces mouvements. Alors que des enquêtes par des agences telles que la SEC et le FBI sur la manipulation du marché se poursuivent, la réalité est que les bots agissent bien plus vite que les régulateurs ne peuvent répondre. La nature décentralisée du marché des cryptomonnaies et la technologie transfrontalière utilisée par ces bots compliquent encore les efforts pour prévenir de telles manipulations.

Alors que le marché devient de plus en plus dépendant du trading automatisé, les experts mettent en garde contre le fait de faire trop confiance aux seuls signaux techniques. Ils soutiennent que les fondamentaux et la supervision réglementaire sont plus cruciaux que jamais, surtout dans un marché où les bots jouent un rôle aussi influent dans la formation de l’action des prix.

Le XRP Ledger (XRPL) pourrait être la solution

En réponse à ces préoccupations, le développeur de logiciels Vincent Van Code a pris position, en accord avec les affirmations de manipulation par les bots, qualifiant le marché actuel de « truqué ». Cependant, il a mis en avant l’échange décentralisé (DEX) du XRP Ledger comme un antidote potentiel à la manipulation par les bots. Contrairement aux échanges centralisés, où les bots peuvent facilement se déchaîner, le DEX du XRPL offre une transparence accrue en raison de sa structure en chaîne. Van Code a souligné que les bots opérant sur le XRPL seraient exposés à la vue du public, chaque transaction étant enregistrée sur la blockchain. De plus, les temps de transaction de 3 secondes du XRP Ledger et l’augmentation des frais pendant les périodes de congestion rendent difficile pour les bots d’exécuter des manipulations à grande échelle de manière efficace.

Pour un trading résistant aux bots à grande échelle, Van Code a proposé plusieurs améliorations nécessaires, y compris une passerelle fiat simple pour RLUSD, des émetteurs de tokens réputés pour les actifs enveloppés, et des interfaces de trading avancées. Il imagine un futur où le trading de cryptomonnaies est totalement transparent, sécurisé et détenu par les utilisateurs, ne laissant aucune place à la manipulation ou aux « pratiques douteuses ». Un tel système permettrait aux traders de s’engager dans un marché libre de l’influence excessive des bots automatisés et des manipulateurs du marché.

Conclusion

Alors que le marché de XRP continue d’évoluer, les préoccupations concernant le rôle des bots de trading dans les mouvements des prix restent importantes. Bien que les bots soient de plus en plus dominants dans l’exécution des transactions sur diverses plateformes, il y a de l’espoir que les échanges décentralisés comme le XRP Ledger puissent offrir un environnement plus transparent et résistant aux bots pour le trading. Jusqu’à ce que de telles solutions soient pleinement réalisées, les traders sont invités à faire preuve de prudence et à prendre en compte à la fois les fondamentaux sous-jacents et l’influence de l’automatisation lors de la navigation sur le marché.